トレーディング・システム
スーパーファンドの投資戦略は4つの基本方針に基づいています。これらの基本方針を調和的に統合することによって過去の優れたパフォーマンスが実現されましたが、これは将来において顧客の資産を戦略的に投資するための原動力でもあります。
分散投資：
広範な分散投資による安全性の増強
スーパーファンドのファンドは世界中の150以上の先物市場を投資対象としています。株価指数、債券、通貨などの金融先物のほかに、金、小麦、コーヒー、原油、砂糖、綿花などの多様な商品先物も取引対象となっています。互いに独立した動きを示す広範な先物市場に分散投資することによって、数多くの市場が低迷して明らかな方向性がないときでも、興味深い投資機会が頻繁に生じるようになります。マネージドフューチャーズ･ファンドはポートフォリオ内で「エアバッグ」のように機能して全般的なリスクを軽減できるため、既存のポートフォリオにマネージドフューチャーズ･ファンドを追加することで理想的な分散効果が得られるでしょう。
スーパーファンドの実証済みの投資戦略は4つの基本方針に基づいています。これらの基本方針を調和的に統合することによって、投資の確固たる基盤が築かれます。
テクニカル･トレーディング：
感情移入を排除した取引
スーパーファンドのような優れたマネージドフューチャーズ･ファンドは、独自の完全自動化テクニカル･トレーディング･システムを採用しています。これによって、しばしば人間の感情から生じる不適正な投資判断が排除されます。膨大なテクニカル指標と過去の時価データが自動化トレーディング･システムによって分析され、自動的に売買注文を発行します。
市場トレンドが発生する原因：
- 欲望や恐怖などの人間の感情
- コモディティの不足と生産過剰 (例：小麦の不作、原油の需要増加など)
- 景気動向、政治的事件、天災など
- 市場アナリストが表明する相場見通しやメディアの発表
トレンド･フォロー戦略：
トレンドに従って利益を伸ばすこと
「トレンド追従原則」に基づくスーパーファンドのトレーディング･システムは、「トレンドを味方に付ける」という方針に則り、トレンドに追従して収益機会を狙います。トレンドの周期は数日間から数ヶ月間と様々ですが、明確なトレンドが続く限り、価格の上昇パターンまたは下降パターンに追従して売買ポジションを取ります。
トレンド･フォロー戦略が将来にも有効である理由：
欲望や恐怖などの人間の感情は市場トレンドの発生や増幅の原因となるため、市場において重要な役割を果たします。人間が市場で取引を行う限り、トレンド･フォロー戦略は市場で成功を収める可能性を持ちます。
リスク管理:
損失の抑制
世界の金融市場で長期間にわたり投資に成功するためには、強力で一貫したリスク管理が非常に重要です。スーパーファンド独自のトレーディング･システムでは、個々の取引ポジションを開くときに、その初期リスクの上限をファンドの総資産の最大 2 % に制限し、「損失抑制ルール」を厳密に適用しています。個々の取引ポジションを保護するため、様々な逆指し値注文を活用しています(図を参照)。ポートフォリオ全体のリスクを継続的に監視し、逆指し値注文によって損失を自動的に制限しながら、利益を伸ばします。